Kак инвестировать чтобы не прогадать.

5 основных правил для инвестора.                                                                          

Тема инвестирования в нестабильные рынки уже поднималась на страницах моего блога в 2011 году, в0 время, когда наблюдалась паника в связи с возможностью технического дефолта США и снижением кредитного рейтинга, появлялись различные «эксперты», предрекающие крах.  Как вы помните, одной из стратегий было не искать пути выхода, не паниковать,  а оставить, как  есть.  С тех пор рынки выросли почти вдвое и вновь появляются советы типа: пора продавать, либо наоборот-самое время покупать.
Время от времени приходится сталкиваться с прогнозами различных инвестиционных аналитиков. Так весной этого года эксперты одного из крупных банков, говоря о перспективах на 2014 год давали рекомендации о том, как ивестировать в различные регионы и отрасли, стоит ли покупать золото, недвижимость и.т.д.

Из развитых стран они выделили, как наиболее перспективные в 2014 году, фондовый рынок еврозоны и азиатский регион, и в частности, фондовый рынок Японии. Рынок США, по мнению аналитиков, также будет расти, но гораздо меньшими темпами.

Если посмотреть рекомендации этого же банка за 2012 год с прогнозами на 2013 год. Рекомендации были такими:

o   рынок США – негативный прогноз, акции компаний США рекомендуется продавать (в реальности в 2013 году рынок США вырос на 30%);

o   рынок Европы – нейтральный прогноз, акции европейских компаний нужно держать (в 2013 году акции европейских компаний выросли на 22%);

o   азиатско-тихоокеанский регион – негативный прогноз, надо продавать (акции компаний этого региона выросли в 2013 году на 13%, а рынок Японии – на 52%).

Все ошибаются, в том числе и профессиональные аналитики. Их работа заключается в том, чтобы давать прогнозы. Хотя все прекрасно понимают, что прогнозы – дело неблагодарное и по большому счету бесполезное.
Но как не ошибиться обычному инвестору, если профессионалы ошибаются так часто – в 75% своих рекомендаций?

Ответ на этот вопрос есть, и его давно уже дали в своих книгах и статьях профессиональные инвесторы (не аналитики), которые доказали состоятельность своих рекомендаций на практике. К огорчению активных инвесторов, которые пытаются заниматься таймингом (попытка поймать моменты покупки и продажи на фондовом рынке), успех в инвестировании кроется как раз не в том, чтобы активно торговать акциями и фондами, а в том, чтобы ничего не делать. Или почти ничего.

«Не существует такого понятия, как правильный выбор акций». Уильям Бернстайн.

«Регулярная покупка обычного индексного фонда S&P 500 гораздо эффективнее, чем активные попытки искать растущие акции». Уоррен Баффет.

В книгах этих выдающихся инвесторов вы найдете немало подобных выводов. Все эти выводы можно свести к высказыванию еще одного выдающегося человека:

«Простота – высшая мудрость». Леонардо Да Винчи.

Секрет победителя – простота и постоянство

Если вы будете пытаться следовать советам аналитиков, вы будете постоянно терять свои деньги и не сможете получить доход даже на уровне обычного индекса (не говоря о том, чтобы его переиграть).
За свою практику работы с фондовом рынком я пытался использовать самые разные стратегии покупки и продажи акций, фондов, опций итд, приходилось тратить массу времени на прочтение книг, изучение различных анализов, графиков и индексов. В результате порой удавалось переигрывать рынок, но сама по себе игра не стоила свеч– гораздо эффективнее упростить механизм инвестирования и не тратить на него так много времени, энергии и нервов.
В связи с этим сующествуют простые правила, которые позволят инвестору получать доход выше инфляции (а это одна из основных целей инвестирования на фондовом рынке).
И эти правила звучат так:

1. Инвестирование-это долговременный процесс.

Инвестирование, как и любой другой процесс зарабатывания денег связано с риском. Инвестирование в фондовый рынок всегда связано со спекулятивным фактором, в связи с которым время от времени вы будете наблюдать негативные колебания вложенных сумм.
В связи с этим главная рекомендация: если вам деньги могут понадобиться в течение ближайших года или двух -старайтесь избегать вложения в фондовый рынок.
Вместе с тем, если вы инвестируете всерьез и надолго у вас будет достаточно времени, чтобы компенсировать временные потери.
Например, 10.000$ , инвестированные 20 лет назад в биржевой индекс S&P 500, несмотря на два минувших кризиса сегодня стоили бы порядка 40.000$, что в два с лишним раза превосходит инфляцию.

2.    Создать сбалансированный инвестиционный портфель или “не складывать все яйца в одну корзину”

Золотое правило инвестора-никогда не вкладывать все деньги в один актив.
Это касается как фондового рынка, так и драгоценных металлов а также недвижимости.
Например в 2009 году канадский рынок, ориентированный в основном на нефть и ресурсы вырос на 35% в тоже время международные облигации упали на 12.9%. В 2011 ситуация кардинально изменилась: облигации выросли на 9%, а канадские ресурсы упали на 8.7%)
В связи с этим старайтесь разнообразить ваш портфель как по категориям, географическим признакам, так и по отраслям чтобы наверняка не упустить ту индустрию или регион, который будет расти в следующем году.

3.    Ежегодная ребалансировка портфеля

Каждый год нужно сохранять процентное соотношение различных активов. Например, если акции компаний США выросли в прошедшем году больше, чем акции развивающихся стран, доля США в портфеле увеличится. В этом случае стоит продать часть фонда, состоящего из компаний США и купить фонд акций развивающихся стран.
Многие ивестиционные фонды делают ребалансировку автоматически, если есть таковая заявка инвестора.

4.    Регулярное пополнение инвестиционного портфеля посредством инвестирования фиксированных сумм.

Внимание! Это правило – залог вашего успеха при инвестировании.
В результате регулярного ивестиривания фиксированных сумм (например 100$, 200$ или 500$ в месяц) вы следуете принципу усреднения цены. Например, если рынок “дорогой”, на фиксированную сумму вы покупаете меньшее количество условных единиц фонда, тем самым избегая риска покупки по высоким ценам, если-же напротив, рынок “падает” и становится дешевле вы выигрываете, покупая большее количество условных единиц на ту же фиксированную сумму.
Если же вы будете пытаться ловить моменты покупки и продажи, если вы будете считать, что сейчас не время покупать, вы наверняка пропустите самый лучший момент для покупки ценных бумаг.

5. Работа с финансовым консультантом 

То, что подходит одним инвесторам может быть абсолютно противопоказано другим. У каждого своя финансовая ситуация, свои доходы, свои планы на будущее, свое отношение к риску.
Исходя из индивидуальных особенностей финансовый консультант составит вам инвестиционный план, позволяющий как можно больше накопить, платя при этом как можно меньше налогов, и в тоже время позволяющий спать ночью спокойно.

В статье также использованы материалы Владимира Савенка